ИСПОЛЬЗОВАНИЕ ИМИТАЦИОННОГО МОДЕЛИРОВАНИЯ ПРИ АНАЛИЗЕ РИСКА ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПРОГРАММЫ ПРЕДПРИЯТИЯ
Исследование допустимых технологических, организационных и связанных с качеством управления рисков, а также рисков материального обеспечения рассматривается в качества одного из важных направлений оценки инвестиционных проектов.
В настоящее время одним из наиболее распространенных классов математических моделей, используемых при анализе риска инвестиционных проектов, является класс стохастических моделей. Особое место среди стохастических моделей занимают имитационные модели, основанные на компьютерной имитации сроков и стоимости проекта путем генерации случайных величин по определенному виду распределения, накапливанию статистики в результате прогонов модели.
Коммерческие прикладные программные продукты, основанные на применении имитационной модели управления проектом в условиях неопределенности, как правило, выдают пользователю следующие сведения, касающиеся анализа рисков: гистограмму распределения возможных перерасходов средств для каждого этапа проекта; гистограмму распределения возможных срывов календарных планов при выполнении каждого этапа проекта; зоны распределения затрат по срокам; наименьшие, наибольшие и ожидаемые задержки в выполнении проекта, вызванные нехваткой ресурсов при их перерасходе на предыдущих этапах. Наглядность представления данных о возможности ущерба или задержки реализации проекта при первоначальном его анализе делают метод имитационного моделирования достаточно привлекательным.
Основное достоинство имитационных методов - высокоточное определение границ, до которых может упасть результат. Однако существует ряд недостатков, вызывающих обоснованную критику имитационного метода и прочих вероятностных подходов. Как правило, за точными вычислениями стоят неточные данные. Проблема уточнения математической модели решается ростом стоимости прикладного пакета. При этом затрудняется выявление природы риска, ключевых факторов риска. Поэтому не стоит увлекаться сложными дорогостоящими программными продуктами, а использовать при анализе риска возможности по созданию имитационных моделей, например, в среде EXCEL. На кафедре «Экономика и управление в машиностроении» Арзамасского филиала НГТУ разработано методическое обеспечение по созданию имитационных моделей для оценки риска инвестиционных проектов в среде EXCEL, которое успешно применяется при проведении исследовательской работы.
Изложен алгоритм оценки рисков инвестиционного проекта, реализуемого в сфере машиностроения, на основе стохастической имитационной модели. Предложена процеДypa реализации алгоритма в среде EXCEL, которая успешно применяется при анализе эффективности инвестиционных проектов промышленных предприятий города Арзамаса, Нижегородской области.
В частности, в 2004 году на OAO «АПЗ» рассматривался и был принят к реализации проект по модернизации технологического оборудования на сумму 90460 тысяч рублей. Анализ эффективности проекта и рискованности его выполнения осуществлялся при помощи построения имитационных моделей в среде EXCEL. В модели предусматривается анализ чувствительности всех показателей эффективности проекта. Например, в результате анализа чувствительности чистого дисконтированного дохода его среднее значение составило 36865297 рублей, размах вариации - 63252,587 рублей, небольшой коэффициент вариации - 0,0003 показывает стабильность показателя.
На данный момент времени получены результаты реализации данного инвестиционного проекта. Полученным с помощью имитационного моделирования результаты, соответствуют реальным показателям эффективности проекта. Таким образом, предприятия приборостроения и машиностроения могут с успехом использовать методы имитационного моделирования в среде EXCEL и получать достоверные данные.
Статья в формате PDF 161 KB...
25 04 2024 13:33:17
Статья в формате PDF 123 KB...
24 04 2024 1:34:16
Статья в формате PDF 485 KB...
23 04 2024 20:48:23
Статья в формате PDF 119 KB...
22 04 2024 1:36:43
Статья в формате PDF 121 KB...
21 04 2024 23:44:44
Статья в формате PDF 100 KB...
19 04 2024 15:30:36
Статья в формате PDF 111 KB...
18 04 2024 1:16:53
Статья в формате PDF 105 KB...
17 04 2024 6:26:52
Статья в формате PDF 253 KB...
16 04 2024 17:28:34
Статья в формате PDF 218 KB...
15 04 2024 16:25:45
Статья в формате PDF 129 KB...
14 04 2024 11:26:51
Статья в формате PDF 253 KB...
13 04 2024 11:23:21
Статья в формате PDF 126 KB...
12 04 2024 19:58:25
Статья в формате PDF 118 KB...
11 04 2024 6:51:46
Статья в формате PDF 121 KB...
10 04 2024 19:25:32
Статья в формате PDF 266 KB...
09 04 2024 11:35:40
Статья в формате PDF 120 KB...
07 04 2024 21:23:48
Статья в формате PDF 109 KB...
06 04 2024 18:16:41
Статья в формате PDF 312 KB...
05 04 2024 15:22:53
Статья в формате PDF 102 KB...
04 04 2024 3:33:56
03 04 2024 1:51:45
Статья в формате PDF 100 KB...
02 04 2024 22:35:25
Статья в формате PDF 148 KB...
01 04 2024 16:54:46
Статья в формате PDF 103 KB...
30 03 2024 15:41:26
Статья в формате PDF 182 KB...
29 03 2024 15:54:14
Статья в формате PDF 117 KB...
27 03 2024 21:49:31
Статья в формате PDF 579 KB...
26 03 2024 9:24:11
Статья в формате PDF 109 KB...
25 03 2024 23:33:34
Статья в формате PDF 111 KB...
24 03 2024 7:45:58
Статья в формате PDF 144 KB...
23 03 2024 0:47:54
Статья в формате PDF 251 KB...
22 03 2024 1:23:55
Статья в формате PDF 107 KB...
21 03 2024 11:37:50
Статья в формате PDF 269 KB...
20 03 2024 2:21:41
Статья в формате PDF 253 KB...
19 03 2024 21:57:14
Статья в формате PDF 430 KB...
18 03 2024 5:48:44
Еще:
Поддержать себя -1 :: Поддержать себя -2 :: Поддержать себя -3 :: Поддержать себя -4 :: Поддержать себя -5 :: Поддержать себя -6 :: Поддержать себя -7 :: Поддержать себя -8 :: Поддержать себя -9 :: Поддержать себя -10 :: Поддержать себя -11 :: Поддержать себя -12 :: Поддержать себя -13 :: Поддержать себя -14 :: Поддержать себя -15 :: Поддержать себя -16 :: Поддержать себя -17 :: Поддержать себя -18 :: Поддержать себя -19 :: Поддержать себя -20 :: Поддержать себя -21 :: Поддержать себя -22 :: Поддержать себя -23 :: Поддержать себя -24 :: Поддержать себя -25 :: Поддержать себя -26 :: Поддержать себя -27 :: Поддержать себя -28 :: Поддержать себя -29 :: Поддержать себя -30 :: Поддержать себя -31 :: Поддержать себя -32 :: Поддержать себя -33 :: Поддержать себя -34 :: Поддержать себя -35 :: Поддержать себя -36 :: Поддержать себя -37 :: Поддержать себя -38 ::