Мировой финансово-экономический кризис 2007–2010 гг. как один из циклов развития экономики

У каждого хозяйствующего субъекта рано или поздно возникает вопрос о том, как спрогнозировать кризисы в своей деятельности. Нередко подобные вопросы возникают на фоне проблем у партнеров, при агрессивной конкуренции или по естественным причинам различных этапов жизненного цикла. Однако кризисы, подобные тому, что вспыхнул в конце 2007 - начале 2008 гг., дают понимание всеобщности, глобальности происходящих событий. И вопрос уже стоит не о том, чтобы избавить свой бизнес от кризиса, а о том, чтобы свести к минимуму возможные негативные последствия.
И это представляется вполне возможным, если знать фундаментальные основы экономического развития и возможных его противоречий.
Опираясь на различные теории экономических циклов, можно найти объяснение многим кризисным процессам в бизнес-среде, которые, в свою очередь, являются следствием проявления и влияния глобального финансово-экономического кризиса. Кроме того, изучение теорий экономических циклов дает возможность предвидеть будущие кризисы, а, следовательно, свести свои потери к минимуму.
Как это известно, экономика развивается не по тренду, демонстрирующему непреклонный экономический рост, а посредством отклонений от тренда - через спады и подъемы. Таким образом, развитие экономики имеет циклический хаpaктер.
Под экономическим циклом специалисты понимают периодически повторяющиеся на протяжении ряда лет подъемы и спады в экономике.
Обычно выделяют четыре фазы экономического цикла:
1 фаза - собственно кризис (спад). На данном этапе происходит снижение деловой и инвестиционной активности, уменьшение загрузки производственных мощностей, что связано с перепроизводством товаров, одновременно с этим растут запасы нереализованной продукции. Многие предприятия становятся банкротами по причине невозможности реализации своих товаров, растет задолженность компаний. Кроме того, рушится фондовый рынок, котировки ценных бумаг падают.
2 фаза - депрессия (стагнация). Производство перестает падать, достигает своего минимального уровня, цены перестают снижаться. Вследствие низкого спроса на кредитные ресурсы, ставка банковского процента очень сильно снижается.
3 фаза - оживление. На этом этапе объем промышленного производства восстанавливается до предкризисного уровня. Повышается потребительский спрос на товары, а, следовательно, растут цены на товары. В свою очередь предприятия увеличивают спрос на денежные ресурсы и, таким образом, растет ставка ссудного процента.
4 фаза - подъем (бум). Происходит рост промышленного производства, он становится выше предкризисного уровня, повышается спрос на ссудный капитал, растут цены на товары.
Источник: Ланкина В.Е. Экономическая теория. Таганрог: ТРТУ, 2006. - http://www.aup.ru/books/m98/1_37.htm
На всех этих четырех фазах экономического цикла основываются подходы различных ученых к теории существования экономических кризисов.
Под кризисом следует понимать переходный этап, поворотный момент, точку надлома и т.п.; это такая ситуация, когда старые методы перестают работать, что приводит к непредсказуемым последствиям
Кризисы бывают регулярными и нерегулярными. Регулярные кризисы подразумевают то, что экономика развивается циклически. К таким кризисам, в частности, относятся циклы Китчина и Жюгляра; а всего же учеными исследовано 1380 разновидностей экономических циклов.
В 1923 г. Дж. Китчин обнаружил во множестве финансовых показателей между 1890 и 1922 гг., что циклы продолжительностью 40 месяцев существовали как в экономике Великобритании, так и США. Кризисы захватывали незначительный промежуток времени, поэтому их назвали краткосрочными (сегодня их продолжительность составляет в среднем 45 дней). Данные циклы еще называют циклами товарно-материальных запасов, т.к. они, по мнению исследователя, играют ключевую роль. Так, на пике экономического цикла фирма реагируют полной загрузкой производственных мощностей. В результате у фирмы образуются большие запасы; далее количество товара, произведенного фирмой, превышает рыночную потребность в нем (предложение оказывается выше спроса); как следствие, возникает кризис перепроизводства, спрос на инвестиции снижается и начинается снижение темпов производства. Таким образом, цикл Китчина основан на нарушении и восстановлении равновесия спроса и предложения на рынке товаров.
На сегодняшний день большинство современных экономистов, не отрицая существование краткосрочных циклов, рассматривают их как часть общей циклической системы, основу в которой составляют среднесрочные циклы.
Как правило, под среднесрочными циклами понимаются циклы, получившие название циклов Жюгляра. Свои циклы французский экономист Клемент Жюгляр открыл в 1860 г. По теории данного ученого экономические циклы длятся от 8 до 11 лет. Данные экономические циклы связаны с колебаниями инвестиций в основной капитал, его обновлением.
В цикле Жюгляра выделяют следующие фазы, в которых некоторые исследователи сформировали подфазы: фаза оживления (подфазы старта и ускорения); фаза подъема, или процветания (подфазы роста и перегрева, или бума); фаза рецессии (подфазы краха и спада); фаза депрессии, или застоя (подфазы стабилизации и сдвига).
Для увязки кратко- и среднесрочных циклов авторы статьи предлагают бегло изучить событийную ситуацию. В первой половине 2008 г. мировая экономика находилась еще на подъеме, когда резкая смена фазы процветания фазой рецессии привела к развитию глобального финансово-экономического кризиса, который постепенно с США перекинулся на другие страны. В результате уже весной 2009 г. произошло падение мировых фондовых индексов: «обрушился» американский Dow Jones, немецкий DAX, российские индексы РТС и ММВБ. Причины таких изменений в уровне экономического развития можно увидеть, внимательно сверив базовую основу экономических циклов Китчина и Жюгляра.
Итак. Пик по краткосрочным циклам Китчина должен был наступить в 2007 г., а дно должно быть достигнуто 2009 г. Напомним, что по Китчину экономические циклы связаны с несоответствием спроса и предложения на рынке, колебанием в уровне запасов предприятий. Нынешний спад, по Китчину, проявился в падении спроса на большинство товаров, в том числе и на потребительские товары.
Разовьем подробнее эти промежуточные выводы.
Падающий спрос, слишком высокий уровень предложения - такие условия делают пpaктически неизбежным понижение цен в условиях глобального финансово-экономического кризиса 2007-2010 гг.
В 2007-2008 гг. упал спрос на металлургическую продукцию, произошло резкое падение цен на медь, никель. Ситуация общего перепроизводства, сложившаяся в результате значительного снижения спроса на медь, никель и ряд других металлов привела к снижению общего уровня цен в 2007-2008 гг. Обвал цен оказал серьезное давление на норму прибыли хозяйствующих субъектов, которая и так значительно снизилась в результате увеличения операционных расходов. Такое падение цен на металлы связывается с сокращением спроса со стороны Китая, на который приходится около 40 % мирового потрeбления металла. На тот момент у Китая образовались чрезмерные запасы цветных металлов.
Слабеющий мировой спрос на сталь в 2007 г. вместе со значительным расширением производственных мощностей в Китае за последние десять лет привел к резкому обвалу цен на сталь. Только в 2009 г. в результате стимулирующих мер китайского правительства спрос на сталь в 2009 г. значительно увеличился. Кроме того, желание Китая переориентироваться с развития экспорта на развитие внутреннего рынка привело к вливанию инвестиций государства в экономику, что привело к дополнительному спросу со стороны Китая, а, следовательно, оживлению производства с целью удовлетворения растущего спроса Китая.
Китай стал строить новые заводы и производственные мощности пpaктически во всех секторах экономики, которые требуют использования меди и других металлов. Но не только Китай, но и ряд других государств, провели меры для восстановления потребительского спроса. Также за счет государственных программ финансирования спроса в развитых странах падение мировой экономики по циклам Китчина удалось остановить в 2009 г. В частности, такая программа государственной поддержки, как «Автомобили за драндулеты», помогла избавиться от излишних товарно-материальных запасов на складах хозяйствующих субъектов автопрома и способствовала спросу для пополнения оборотных активов.
Что ж, результат почти очевиден: именно в 2009 г. по теории экономических циклов Китчина и должно было начаться оживление экономики.
Теперь увяжем с событийной ситуацией среднесрочные циклы Жюгляра. Повышательная волна экономического цикла началась в 2002 г. и сменилась на понижательную волну в 2008 г., т.е. в тот момент, когда экономика находилась на пике своего развития. Такие процессы, по Жюгляру, связаны с существенным снижением загрузки производственных мощностей, падением инвестиции в обновление основного капитала. Так, начиная с конца 2001 г., предприятия увеличивали загрузку своих производственных мощностей вплоть до осени 2008 г., когда произошел стремительный обвал, в результате которого хозяйствующие субъекты снизили загрузку производственных мощностей на 15 %. Начавшееся во второй половине 2008 г. снижение объемов производства в промышленности, строительстве, трaнcпорте спровоцировало падение инвестиционной активности. Колоссальное влияние на разрастание кризисных тенденции, согласно Жюгляру, оказало резкое снижение инвестиций в основной капитал. В 2008 г. инвестиции предприятий в обновление основного капитала достигли своего максимума, после чего в 2009 г. началось их стремительное падение.
Делаем обобщенный промежуточный вывод: теории экономических циклов Китчина и Жюгляра дают обоснованную первичную оценку кризисным событиям, разразившимся в мировой экономике в 2007-2010 гг.
В соответствии с теорией циклов Китчина, пик волны и смена вектора произошли в 2008 г., причем инерция загрузки производственных мощностей распространялась вплоть до осени 2008 г. По теории циклов Жюгляра, пик экономического развития также приходится на 2008 г. в виде слишком высокого предложения. Цикл Китчина, имеющий более «мелкую» волну колебаний, в итоге «захватывает» и отмечает более чуткую реакцию рынка в виде падающего спроса, начавшегося также в 2008 г. и почти неизбежного пpaктического понижения цен. Цикл Жюгляра также отмечает после 2008 г. переход экономик в фазу рецессии, которая должна продлиться до 2012 г. (в виду «среднего» размера волны) по причине существенного падения инвестиций в обновление основного капитала на фоне разразившегося мирового финансово-экономического кризиса 2007-2010 гг.
Конечно, циклы Китчина и Жюгляра не дают полноценной картины причинности глобальных потрясений самых последних лет. Однако они создают базу построения прогнозов дальнейшего развития, в том числе дают возможность авторам статьи продолжения дальнейших исследований в области изучения цикличности экономического развития общества.
На основании промежуточных выводов авторы статьи позиционируют свое вúдение важности и актуальности внедрения и создания объемного экономического мышления в бизнес-среде, соответствующих государственных органах, правовых и социальных структурах на основе теоретических достижений экономической мысли, носителем и продолжателем которой является академическая среда. Объемное экономическое мышление авторов предлагаемого вниманию материала позволяет сформировать итоговое понимание влияния регулярных циклов экономики на общее эволюционное развитие общества.
12 06 2026 17:43:23
Статья в формате PDF 110 KB...
11 06 2026 16:16:29
Статья в формате PDF
138 KB...
09 06 2026 3:43:24
Статья в формате PDF
138 KB...
07 06 2026 22:14:10
Статья в формате PDF
126 KB...
06 06 2026 12:45:59
Статья в формате PDF
124 KB...
04 06 2026 19:21:43
Статья в формате PDF
314 KB...
01 06 2026 9:18:14
Статья в формате PDF
113 KB...
31 05 2026 6:56:32
Культуру Русского зарубежья невозможно представить без журналистики, одно из значительных мест в которой занимает журнал «Вестник», основанный во Франции в 1925 году как печатный орган Русского Студенческого Христианского Движения за рубежом и верно следовавший своей основной цели – объединению верующей молодежи для служения православной церкви и защиты ее и веры – все эти годы. На сегодняшний день «Вестник» – не только старейший журнал Русского зарубежья, но и одно из немногих изданий, без которого она была бы много беднее.
...
30 05 2026 13:27:56
Статья в формате PDF
110 KB...
29 05 2026 13:24:39
Статья в формате PDF
126 KB...
28 05 2026 13:38:53
Статья в формате PDF
123 KB...
27 05 2026 10:16:24
Статья в формате PDF
106 KB...
26 05 2026 17:53:30
Статья в формате PDF
119 KB...
25 05 2026 6:43:37
Статья в формате PDF
119 KB...
24 05 2026 11:43:25
Статья в формате PDF
224 KB...
23 05 2026 12:32:31
На основании диагностических признаков приводятся доказательства, указывающие на то, что Chytridiomycosis существует в популяциях Rana arvalis на Среднем Урале. Показана методика обнаружения заболевания по аномалиям ротового аппарата личинок и отслеживания динамики частоты встречаемости его в популяции. В экстремальных условиях инфекция поражает ослабленных и ведет к их выбpaковке, что приводит к ускорению адаптации популяции в целом в быстро изменяемой среде.
...
21 05 2026 6:34:17
Статья в формате PDF
133 KB...
19 05 2026 10:17:49
Статья в формате PDF
221 KB...
18 05 2026 1:25:49
Обсуждены методика и некоторые результаты моделирования вероятных конфигураций межфазных границ на поверхности композиционных материалов, полученные методом итерации прямоугольных генераторов на определенных сетках Кеплера-Шубникова.
...
17 05 2026 2:45:50
16 05 2026 16:21:19
Статья в формате PDF
133 KB...
15 05 2026 18:11:39
Статья в формате PDF
264 KB...
14 05 2026 17:54:28
Статья в формате PDF 119 KB...
12 05 2026 1:43:48
Статья в формате PDF
125 KB...
11 05 2026 17:56:44
Статья в формате PDF
184 KB...
10 05 2026 17:17:59
09 05 2026 15:37:42
Статья в формате PDF
151 KB...
08 05 2026 3:18:56
Статья в формате PDF
504 KB...
07 05 2026 2:12:36
Статья в формате PDF
292 KB...
06 05 2026 18:48:53
Статья в формате PDF
120 KB...
05 05 2026 20:23:26
Статья в формате PDF
228 KB...
04 05 2026 1:25:54
Еще:
Поддержать себя -1 :: Поддержать себя -2 :: Поддержать себя -3 :: Поддержать себя -4 :: Поддержать себя -5 :: Поддержать себя -6 :: Поддержать себя -7 :: Поддержать себя -8 :: Поддержать себя -9 :: Поддержать себя -10 :: Поддержать себя -11 :: Поддержать себя -12 :: Поддержать себя -13 :: Поддержать себя -14 :: Поддержать себя -15 :: Поддержать себя -16 :: Поддержать себя -17 :: Поддержать себя -18 :: Поддержать себя -19 :: Поддержать себя -20 :: Поддержать себя -21 :: Поддержать себя -22 :: Поддержать себя -23 :: Поддержать себя -24 :: Поддержать себя -25 :: Поддержать себя -26 :: Поддержать себя -27 :: Поддержать себя -28 :: Поддержать себя -29 :: Поддержать себя -30 :: Поддержать себя -31 :: Поддержать себя -32 :: Поддержать себя -33 :: Поддержать себя -34 :: Поддержать себя -35 :: Поддержать себя -36 :: Поддержать себя -37 :: Поддержать себя -38 ::